Πρόκειτια για προγράμμα με πολύ μικρό ή και καθόλου ρίσκο και αποδόσεις που κινούνται γύρω από τη ζώνη του 3%, ενώ υπό προϋποθέσεις μπορεί να προσφέρουν ακόμη πιο υψηλό όφελος.

Από τις αρχές του μήνα η μία μετά την άλλη οι τράπεζες λάνσαραν επενδυτικά προϊόντα, διευρύνοντας τις επιλογές των αποταμιευτών που δεν είναι ικανοποιημένοι από τα επιτόκια των προθεσμιακών καταθέσεων.

Όλες οι επιλογές

Η τρέχουσα περίοδος υψηλών επιτοκίων στην ζώνη του ευρώ, επιτρέπει τη δημιουργία προγραμμάτων που με μηδενικό ή λελογισμένο ρίσκο, μπορούν να εξασφαλίσουν ένα υψηλό εισόδημα σε όσους τα επιλέξει.

Η διάρκειά τους ποικίλει, έτσι ώστε να ταιριάζει όσο το δυνατόν περισσότερο στο χρονικά επενδυτικό ορίζοντα του καθενός.

Συγκεκριμένα, μπορεί να ξεκινά από τους 6 μήνες και να φτάνει έως και τα 5 έτη. Πρόκειται τόσο για αμοιβαία κεφάλαια, όσο και για προϊόντα εγγυημένου κεφαλαίου.

Αναλυτικότερα, τα νέα προγράμματα που λάνσαραν τις προηγούμενες ημέρες οι τράπεζες είναι τα εξής:

• Εθνική Τράπεζα - 24 μήνες - Απόδοση 5,9%

Διαθέτει έως και τις 28/12/2023.το αμοιβαίο κεφάλαιο «ΔΗΛΟΣ EXTRA INCOME 24months - Ομολογιακό».

Η διάρκειά του είναι 24μηνη, ενώ το ελάχιστο ποσό της επένδυσης διαμορφώνεται σε 3.000 ευρώ.

Επενδύει σε ομόλογα βραχυπρόθεσμης ή και μεσοπρόθεσμης διάρκειας, που δεν ξεπερνά τα 2 έτη.

Οι διαχειριστές του εκτιμούν ότι η συνολική απόδοση στη διετία θα ανέλθει στα επίπεδα του 5,9%.

Δηλαδή η μέση ετησιοποιημένη απόδοσή σας θα διαμορφωθεί γύρω από το 2,95%.

Σύμφωνα με το ενημερωτικό δελτίο του αμοιβαίου κεφαλαίου το 95,7% του ενεργητικού του είναι τοποθετημένο σε εταιρικά ομόλογα και το υπόλοιπο σε κρατικά ομόλγα.

Η μέση διάρκεια των τίτλων φτάνει τα 1,9 ετή και το μέσο τοκομερίδιο σε 2,91%.

10 μεγαλύτερες θέσεις του είναι στους ακόλουθους ομολογιακούς τίτλους:

Σε παρένθεση το ποσοστό επί του συνολικού ενεργητικού

• ETEGA 2 3/4 10/08/26 (9,5%)
• ALPHA 7 11/01/25 (5,4%)
• UBS 3 1/4 04/02/26 (4,0%)
• ISPIM 2 1/8 05/26/25 (3,9%)
• INTNED 2 1/8 05/23/26 (3,9%)
• BTPS 2 12/01/25 (3,9%)
• ACAFP 1 04/22/26 (3,8%)
• VW 4 1/8 11/15/25 (3,1%)
• NWG 2 08/27/25 (2,9%)
• CMZB 0 3/4 03/24/26 (2,8%)

• Τράπεζα Πειραιώς - 18 μήνες - Απόδοση 4,2%

Διαθέτει έως και τις 29/12/2023 το αμοιβαίο κεφάλαιο «Εισοδήματος 2025 Ευρωπαϊκό Ομολογιακό».

Η διάρκειά του είναι προκαθορισμένη, στους 18 μήνες και οι διαχειριστές του Α/Κ εκτιμούν ότι σε αυτό το διάστημα, η σωρευτική απόδοση θα φτάσει το 4,2%.

Δηλαδή η μέση ετησιοποιημένη απόδοση εκτιμάται ότι θα ανέλθει σε 2,8%.

Επενδυτικό σκοπό του Α/Κ αποτελεί η αύξηση της αξίας των επενδύσεών του, κυρίως από εισόδημα, δηλαδή από τα τοκομερίδια που θα εισπραχθούν κατά το διάστημα των 18 μηνών.

Για το λόγο αυτό επενδύει σε ομολογιακούς τίτλους που λήγουν εντός αυτής της περιόδου.

Κατά δεύτερο λόγο, κέρδη μπορεί να καταγραφούν από την άνοδο των τιμών των ομολόγων στα οποία τοποθετείται.

Ως προς το είδος των τίτλων, το ενημερωτικό δελτίο του προϊόντος αναφέρει την εξής ενδεικτική κατανομή:

- Εταιρικά ομόλογα 70% - Κρατικά ομόλογα 30%

- Ευρώπη 70%, Ελλάδα 15%, ΗΠΑ 15%

• Alpha Bank - 5 έτη - Απόδοση 3,4%

Διαθέτει έως και τις 22 Δεκεμβρίου 2023 το «ALPHA TARGET MATURITY V 2028 ΟΜΟΛΟΓΙΑΚΟ».

Απευθύνεται σε επενδυτές με επενδυτικό ορίζοντα πενταετίας και ισορροπημένο επενδυτικό προφίλ, που
επιθυμούν να επιτύχουν εισόδημα και υπεραξία μέσω της τοποθέτησης σε ελληνικά ομόλογα.

Το αμοιβαίο κεφάλαιο είναι 5ετούς διάρκειας και θα ρευστοποιηθεί πλήρως το Δεκέμβριο του 2028.

Βάση του κανονισμού του, οι διαχειριστές μπορούν κάθε χρόνο να επιστρέφουν κεφάλαιο στους μεριδιούχους, υπό τη μορφή μερίσματος.

Για το πρώτο έτος εκτιμούν ότι η μερισματική απόδοση θα διαμορφωθεί στο 2,6%.

Το αμοιβαίο κεφάλαιο στοχεύει σε κέρδη από δύο πηγές:

Πρώτον, από τους τόκους που θα εισπράξει από τα ομόλογα στα οποία επενδύει

Δεύτερον, από την άνοδο των τιμών των ομολόγων, όταν ξεκινήσει η αποκλιμάκωση των επιτοκίων στη ζώνη του ευρώ

Σημειώνεται ότι το Αμοιβαίο Κεφάλαιο δεν έχει ελάχιστη απαιτούμενη περίοδο διακράτησης. Ο επενδυτής μπορεί να το ρευστοποιήσει όποτε θέλει.

Σύμφωνα με το ενημερωτικό δελτίο του αμοιβαίου κεφαλαίου, η μέση απόδοση κάθε έτος μπορεί να ανέλθει σε πολύ υψηλά επίπεδα.

Συγκεκριμένα, παρουσιάζονται τα ακόλουθα σενάρια:

• Αισιόδοξο: 6,4%
• Μετριοπαθές: 3,4%
• Δυσμενές: 0,1%
• Ακραίων καταστάσεων: -0,2%

Ακόμη δηλαδή και στο πλέον αρνητικό σενάριο, ο επενδυτής έχει πολύ μικρή απώλεια του αρχικού του κεφαλαίου.

Από την άλλη, στο βασικό σενάριο, δηλαδή στο μετριοπαθές, η μέση απόδοσή του κάθε χρόνο κατά τη διάρκεια της 5ετίας, διαμορφώνεται στο 3,4%, επίπεδα σημαντικά υψηλότερα των επιτοκίων στις προθεσμιακές καταθέσεις.

• Τράπεζα Πειραιώς - 6 μήνες - Απόδοση 3,5%

Προσφέρει κάθε εβδομάδα μία έκδοση της σειράς προϊόντων «Καταθέσεις Δυναμικών Αποδόσεων», για ποσά που ξεκινούν από τις 10.000 ευρώ.

Το προϊόν απευθύνεται σε όσους αναζητούν λύσεις για ένα καλύτερο επιτόκιο σε σύγκριση με τις προθεσμιακές καταθέσεις, χωρίς ωστόσο να διακυνδυνεύσουν την απώλεια του αρχικού τους κεφαλαίου.

Η διάρκειά του είναι 6μηνη και στη λήξη της ο αποταμιευτής κερδίζει ετησιοποιημένη απόδοση:

- 0,50% στη χειρότερη περίπτωση

- 3,5% στο ευνοϊκό σενάριο

Δηλαδή κατ΄ ελάχιστον, ο καταθέτης θα πάρει πίσω τα χρήματά του, συν τόκους που αντιστοιχούν σε επιτόκιο 0,50%.

Άρα το μόνο ρίσκο που έχει είναι να λάβει λιγότερους τόκους σε σχέση με μία προθεσμιακή κατάθεση.

Στο καλό σενάριο όμως η τελική απόδοσή του θα είναι σημαντικά υψηλότερη, καθώς θα φτάσει στο 3,50%.

Σημειώνεται ότι η τράπεζα δεν επιβάλλει καμία προμήθεια για τη διάθεση του προγράμματος.

Η μόνη επιβάρυνση σχετίζεται με τη φορολογία επί των τόκων, που ισχύει σε όλες τις καταθέσεις, και ανέρχεται σε 15%.

Η προϋπόθεση για να λάβει ο επενδυτής το 3,5% είναι η ισοτιμία ευρώ - δολαρίου να κυμανθεί ενός ενός συγκεκριμένου εύρους κατά τη διάρκεια του 6μήνου.

Για παράδειγμα, αν επενδύσετε 100.000 ευρώ, θα πάρετε στη λήξη:

- 100.259,7 ευρώ με το 0,50% στη χειρότερη περίπτωση

- 101.181,81 ευρώ με το 3,50% στο καλό σενάριο

Σημειώνεται ότι μπορείτε να προχωρήσετε σε πρόωρη ανάληψη των χρημάτων σας πριν τη λήξη του προϊόντος.

Ωστόσο, η ρευστοποίηση δεν είναι εύκολη, ενώ σε αυτήν την περίπτωση δεν ισχύει η εγγύηση στο αρχικό κεφάλαιο της επένδυσης.