Το ελληνικό δημόσιο θα δημοπρατήσει το τελευταίο έντοκο γραμμάτιο διάρκειας 52 εβδομάδων του 2024, δίνοντας τη δυνατότητα και σε φυσικά πρόσωπα να το αποκτήσουν.

Πρόκειται για μία έκδοση που έρχεται λίγες ημέρες πριν την επόμενη περικοπή των επιτοκίων της ΕΚΤ, η οποία είναι προγραμματισμένη για τις 12 Δεκεμβρίου.

Μετά τη σχετική απόφαση οι αποδόσεις όλων των προϊόντων σταθερής απόδοσης θα υποχωρήσουν.

Πόσο θα κερδίσετε

Υπενθυμίζεται ότι στη δημοπρασία εντόκου γραμματίου εξάμηνης διάρκειας αυτήν την εβδομάδα, η απόδοση διαμορφώθηκε στο 2,46%.

Με δεδομένη την πτωτική τροχιά στην οποία έχει εισέλθει το κόστος του χρήματος, στον ετήσιο τίτλο που θα εκδοθεί την ερχόμενη εβδομάδα το επιτόκιο εκτιμάται ότι θα διαμορφωθεί γύρω από τις 2,3%.

Πρόκειται για το υψηλότερο δυνατό καθαρό όφελος που μπορεί να πετύχει κάποιος σήμερα χωρίς το ρίσκο απώλειας του αρχικού του κεφαλαίου και με γνωστό εκ των προτέρων το επιτόκιο.

Γράφουμε καθαρό για τρεις λόγους:

Πρώτον, όσοι υποβάλλουν αίτημα σε τράπεζα ή χρηματιστηριακή εταιρεία το τριήμερο 3 - 5 Δεκεμβρίου μπορούν να αποκτήσουν έντοκα γραμμάτια ονομαστικής αξίας έως 15.000 ευρώ στην ίδια τιμή με τους θεσμικούς επενδυτές.

Δηλαδή, εξασφαλίζουν την απόδοση που θα προκύψει κατά τη δημοπρασία.

Δεύτερον, δεν θα καταβάλλουν έξοδα για την εκτέλεση της συναλλαγής, μιας και η αγορά των τίτλων γίνεται απευθείας από το κράτος

Τρίτον, οι τόκοι που θα κερδίσουν δεν θα φορολογηθούν με συντελεστή 15%, μιας και η εφαρμογή της συγκεκριμένης επιβάρυνσης έχει ανασταλεί μέχρι νεωτέρας.

Άρα ό,τι γράψει το ...κοντέρ στη δημοπρασία, αυτό θα είναι και το καθαρό ετήσιο κέρδος που θα έχουν οι αποταμιευτές στους 12 μήνες.

Για μεγαλύτερα ποσά

Αν θέλετε να αποταμιεύσετε περισσότερα χρήματα, σε σχέση με το όριο των 15.000 ευρώ που ισχύει κατά την τριήμερη περίοδο των εγγραφών, σας προτείνουμε το εξής:

- Να υποβάλλετε αίτηση για αγορά τίτλων ονομαστικής αξίας 15.000 ευρώ

- Να αποκτήσετε με τα επιπλέον χρήματά σας έντοκα γραμμάτια στη δευτερογενή αγορά από την Παρασκευή 6 Δεκεμβρίου

Απλά στην προκειμένη περίπτωση η απόδοσή σας δεν θα είναι αυτή που θα προκύψει από τη δημοπρασία, αλλά χαμηλότερη κατά 10 με 30 μονάδες βάσης.

Ο λόγος είναι ότι θα επιβαρυνθείτε με έξοδα για την εκτέλεση της συναλλαγής, ενώ η αγορά των τίτλων θα γίνει σε τιμή υψηλότερη από αυτήν της δημοπρασίας. Η διαφορά είναι το κέρδος του πωλητή των τίτλων.

Αν λοιπόν η απόδοση στη δημοπρασία διαμορφωθεί σε 2,35%, θα πρέπει να αναμένετε για αυτό το δεύτερο σκέλος της αποταμίευσης μία απόδοση μεταξύ 2,05% και 2,25%.

Παράδειγμα

Έστω λοιπόν ότι έχετε στη διάθεσή σας 30.000 ευρώ και τα αποταμιεύτε ως εξής:

- Αγοράζετε κατά τη δημοπρασία έντοκα γραμμάτια ονομαστικής αξίας 15.000 ευρώ, πληρώνοντας 14.650 ευρώ περίπου

- Αγοράζετε στη δευτερογενή αγορά έντοκα γραμμάτια ονομαστικής αξίας 15.000 ευρώ, πληρώνοντας 14.680 ευρώ.

Συνολικά δηλαδή θα διαθέσετε 29.330 ευρώ και στη λήξη των τίτλων, το Δεκέμβριο του 2025 θα πιστωθούν στο λογαριασμό σας 30.000 ευρώ.

Θα κερδίσετε συνολικά τόκους ύψους 670 ευρώ, οι οποίοι σας αποδίδονται μαζί με το κεφάλαιο καθαροί, καθώς δεν φορολογούνται.