Ο λόγος γίνεται για το νέο Ομολογιακό Αμοιβαίο Κεφάλαιο της BLACKROCK 4ετούς διάρκειας με την ονομασία «BGF Euro Income Fixed Maturity Bond Fund 2029».

Πρόκειται για ένα προϊόν προκαθορισμένης διάρκειας 4 ετών, το οποίο απευθύνεται σε συντηρητικούς καταθέτες που επιζητούν ένα υψηλότερο από τους λογαριασμούς προθεσμίας παθητικό εισόδημα.

Πώς λειτουργεί

Η διάθεσή του έρχεται σε μία συγκυρία κατά την οποία τα επιτόκια της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας (ΕΚΤ) έχουν υποχωρήσει κατά 50% σε σχέση με τα υψηλά τους την περασμένη διετία.

Η εξέλιξη αυτή έχει άμεση επίδραση στα επιτόκια των προθεσμιακών καταθέσεων, τα οποία πλέον στην πλειονότητα των περιπτώσεων βρίσκονται κάτω από το 1%.

Αναμένεται δε να διατηρηθούν σε αυτά τα επίπεδα για τουλάχιστον 2 - 3 χρόνια, περιορίζοντας τις επιλογές των αποταμιευτών.

Στο πλαίσιο αυτό η Attica Bank προτείνει ως εναλλακτική μέθοδο αποταμίευσης με υψηλή απόδοση το νέο ομολογιακό αμοιβαίο κεφάλαιο της Blackrock.

Τα βασικά χαρακτηριστικά του είναι τα εξής:

- Επενδύει σε ευρωπαϊκούς τίτλους υψηλής φερεγγυότητας με μέση ληκτότητα κοντά στα 4 έτη, όσο είναι και η διάρκεια ζωής του αμοιβαίου κεφσλαίου

- Έχει ευρεία διασπορά σε 20 – 40 ομολογιακούς τίτλους, μειώνοντας τους κινδύνους για τους μεριδιούχους του

- Το αμοιβαίο κεφάλαιο θα λήξει στις 19 Σεπτεμβρίου 2029

- Είναι χαμηλού Κινδύνου – Δείκτης SRI 2 (σε κλίμακα 1-7)

- Το ελάχιστο ποσό επένδυσης ανέρχεται σε 3.000 ευρώ

Η απόδοση

Σύμφωνα με τις προβλέψεις των διαχειριστών του αμοιβαίου κεφαλαίου, η μικτή απόδοση στη λήξη του χαρτοφυλακίου που θα δημιουργήσουν, υπολογίζεται στο 4,5%.

Κάθε χρόνο θα επιστρέφουν κεφάλαιο στους μεριδιούχους, δημιουργώντας μία πηγή εισοδήματος.

Εκτιμάται ότι η ετήσια μερισματική απόδοση θα φτάσει το 3,2% (μικτό), υπό τις εξής προϋποθέσεις:

- Δε θα υπάρξει πιστωτικό γεγονός με αθέτηση των υποχρεώσεων εκδοτών ομολόγων και λοιπών αξιογράφων του χαρτοφυλακίου

- Δε θα υπάρξει απότομη αποκλιμάκωση της απόδοσης των ομολόγων κατά την περίοδο διάθεσης, δηλαδή έως τις 19/9/2025

Οι διαχειριστές λοιπόν κλειδώνουν την απόδοση στη λήξη κατά την έναρξη του αμοιβαίου κεφαλαίου, μιας και διακρατούν τα ομόλογα μέχρι να ωριμάσουν.

Άρα γνωρίζουν πότε και πόσους τόκους θα λάβουν και πότε θα πάρουν πίσω την ονομαστική αξία των ομολογιακών τίτλων.

Με τον τρόπο αυτό είναι δυνατή η διατύπωση ασφαλών προβλέψεων για τις επιδόσεις που θα πετύχουν για λογαριασμό των μεριδιούχων.

Πότε θα είναι διαθέσιμο

Το νέο ομολογιακό αμοιβαίο κεφάλαιο θα είναι διαθέσιμο από τα καταστήματα των Attica Bank και Παγκρήτιας Τράπεζας μέχρι και τις 19 Σεπτεμβρίου 2025.

Οι προμήθειες διαμορφώνονται ως εξής:

- 1,25% προμήθεια εισόδου στο προϊόν

- Χωρίς προμήθεια εξόδου, όποτε κι αν γίνει η ρευστοποίηση των μεριδίων

Ως εκ τούτου, οι επενδυτές θα επωμιστούν ένα υψηλό κόστος για την είσοδο στο αμοιβαίο κεφάλαιο, αλλά στη συνέχεια έχουν την ευχέρεια να προχωρήσουν σε ρευστοποίηση μέρους ή του συνόλου των μεριδίων τους πριν τη λήξη της 4ετίας.

Η πώληση εν προκειμένω γίνεται στις τρέχουσες τιμές, χωρίς όπως προαναφέρθηκε, την καταβολή προμήθειας εξόδου.