Είναι η πρώτη φορά που το ελληνικό κράτος ανοίγει τη διαδικασία των δημοπρασιών σε φυσικά πρόσωπα για τίτλους αυτής της διάρκειας, καθώς μέχρι σήμερα έδινε τη δυνατότητα αγοράς με αυτόν τον τρόπο μόνο εξάμηνων και ετήσιων εντόκων γραμματίων.

Από την πρώτη δημοπρασία του Ιουλίου ωστόσο και στο εξής, οι ιδιώτες, όπως και τα νομικά πρόσωπα, θα μπορούν να επενδύουν σε τίτλους αυτής της διάρκειας χωρίς μεσάζοντες, αγοράζοντάς τους απευθείας από το κράτος.

Τα πλεονεκτήματα

Δύο είναι τα βασικά πλεονεκτήματα όσων επενδύουν σε έντοκα γραμμάτια με αυτόν τον τρόπο:

Πρώτον, η απόδοση που κερδίζουν είναι η ίδια με αυτήν που πετυχαίνουν οι θεσμικοί επενδυτές κατά τη δημοπρασία

Δεύτερον, δεν χρεώνονται με έξοδα για την εκτέλεσης της συναλλαγής, σε αντίθεση με την επένδυση μέσω της δευτερογενούς αγοράς.

Από την άλλη, για ορισμένους υπάρχει και ένα μειονέκτημα. Αυτό έχει να κάνει με το ανώτατο ύψος της αποταμίευσης.

Συγκεκριμένα, μέσω της δημοπρασίας είναι δυνατή η απόκτηση τίτλων ονομαστικής αξίας το πολύ έως 15.000 ευρώ ανά ΑΦΜ.

Άρα αν κάποιος θέλει να επενδύσει περισσότερα χρήματα, θα πρέπει ένα μέρος τους να το τοποθετήσει σε έντοκα γραμμάτια μέσω της δευτερογενούς αγοράς.

Πόσο θα κερδίσετε

Ως προς το επιτόκιο των νέων τρίμηνων εντόκων γραμματίων, εκτιμάται ότι θα κινηθεί γύρω από το 3,5%.

Υπενθυμίζεται ότι στην αμέσως προηγούμενη δημοπρασία ίδιας διάρκειας είχε ανέλθει στο 3,67%.

Ωστόσο έχει προηγηθεί μία μείωση των επιτοκίων από την ΕΚΤ, η οποία θα επηρεάσει την τρέχουσα έκδοση.

Αν υποθέσουμε λοιπόν ότι η απόδοση στην επικείμενη έκδοση διαμορφωθεί στην περιοχή του 3,5% και εξαντλήσετε το όριο των 15.000 ευρώ, θα πρέπει να καταβάλλετε 14.875 ευρώ περίπου.

Στη λήξη του τίτλου στις 4 Οκτωβρίου 2024 θα πιστωθούν στο λογαριασμό σας 15.000 ευρώ. Άρα θα κερδίσετε τόκους ύψους 125 ευρώ.

Αυτοί σας αποδίδονται καθαροί, μιας και έχει ανασταλεί η φορολόγηση των κρατικών τίτλων με το συντελεστή του 15%, σε αντίθεση με τους τόκους των τραπεζικών καταθέσεων, που εξακολουθούν να επιβαρύνονται με αυτό το ποσοστό.

Αν θέλετε να επενδύσετε περισσότερα χρήματα, μία έξυπνη λύση είναι τα πρώτα 15.000 ευρώ να τοποθετηθούν σε έντοκα γραμμάτια μέσω της δημοπρασίας και το υπερβάλλον ποσό να χρησιμοποιηθεί για την απόκτησή τους στη δευτερογενή αγορά.

Στη δεύτερη περίπτωση η τελική σας απόδοση θα είναι μειωμένη, λόγω των προμηθειών με τις οποίες θα χρεωθείτε για την εκτέλεση της συναλλαγής, αλλά και του κέρδους του πωλητή των τίτλων.

Ωστόσο, το μέσο επιτόκιο για το σύνολο της αποταμίευσής σας θα είναι αυξημένο, καθώς τα πρώτα 15.000 ευρώ θα τοκίζονται με βάση την απόδοση της δημοπρασίας.

Τα υπό έκδοση έντοκα γραμμάτια θα είναι διαθέσιμα στη δευτερογενή αγορά από την Παρασκευή 5 Ιουλίου.

Η διαδικασία

Όσοι θέλουν να συμμετάσχουν στην έκδοση της 3/7, θα πρέπει να υποβάλλουν αίτημα σε τράπεζα ή χρηματιστηριακή εταιρεία από την Τρίτη 2 Ιουλίου έως την Πέμπτη 4 Ιουλίου.

Από εκεί και πέρα για να λάβετε μέρος στη διαδικασία θα πρέπει να διεθέτετε μερίδα ΣΑΤ. Η έκδοσή της είναι πολύ απλή. Το μόνο που χρειάζεται είναι ο ΑΦΜ σας και η ταυτότητά σας.

Μετά την υποβολή του αιτήματος θα πρέπει να καταθέσετε στο συνδεδεμένο με το επενδυτικό σας χαρτοφυλάκιο καταθετικό λογαριασμό την ονομαστική αξία των τίτλων που θέλετε να αποκτήσετε, με όριο όπως προαναφέρθηκε τα 15.000 ευρώ.

Μετά την γνωστοποίηση της τιμής πώλησης, θα τραβηχθούν από το λογαριασμό σας όσα χρήματα απαιτούνται για την αγορά των τίτλων που αιτηθήκατε.

Για παράδειγμα, εάν η τιμή διαμορφωθεί στο 99,3% της ονομαστικής αξίας, ανά 1.000 ευρώ θα καταβάλλετε 993 ευρώ.

Στη λήξη του εντόκου θα πιστωθεί το ποσό που αντιστοιχεί στο 100% της ονομαστικής αξίας.