A- A+
Μην χαρίζετε τόκους! Όλες οι λύσεις με αποδόσεις καλύτερες των προθεσμιακών καταθέσεων

Πληθώρα εναλλακτικών επενδυτικών / αποταμιευτικών προϊόντων με αποδόσεις καλύτερες των προθεσμιακών καταθέσεων, θα είναι διαθέσιμη τις επόμενες εβδομάδες.

Πρόκειται για προγράμματα με εξασφαλισμένο αρχικό κεφάλαιο και σίγουρο επιτόκιο ή πολύ χαμηλού ρίσκου, αλλά με προοπτική για υψηλή απόδοση σε βάθος διετίας.

Οι λύσεις αυτές ταιριάζουν σε συντηρητικούς αποταμιευτές, οι οποίοι δεν είναι ικανοποιημένοι από τους τόκους που κερδίζουν μέσω λογαριασμών προθεσμίας και αναζητούν μία εναλλακτική χωρίς καθόλου κίνδυνο ή με πολύ χαμηλή πιθανότητα απωλειών.

ADVERTISEMENT

Η πορεία των επιτοκίων

Η εγχώρια αγορά καταθέσεων έχει εισέλθει σε πτωτική τροχιά ως προς τα επιτόκια. Από το δεύτερο τρίμηνο της εφετινής χρονιάς οι τράπεζες έχουν προχωρήσει στην αναπροσαρμογή του προϊόντικού τους χαρτοφυλακίου.

Οι αλλαγές περιλαμβάνουν μέχρι στιγμής κατάργηση των προϊόντων διάρκειας άνω των 12 μηνών και περικοπές στις αποδόσεις των 6μηνων και ετήσιων προγραμμάτων.

Στις περισσότερες τράπεζες πλέον οι καλύτερες ετησιοποιημένες αποδόσεις προσφέρονται για εξάμηνη διάρκεια και όχι για τη 12μηνη.

Από τη Δευτέρα 22/7 δε, η Eurobank προχωρά σε μία ακόμη αλλαγή, την οποία εκτιμάται ότι θα ακολουθήσουν και τα υπόλοιπα πιστωτικά ιδρύματα.

Συγκεκριμένα, κούρεψε τα επιτόκια και στα 6μηνα προϊόντα, ενώ τα αύξησε στα 3μηνα προγράμματα, τα οποία πλέον καθίστανται τα πιο αποδοτικά.

Αυτή θα είναι η τάση από εδώ και στο εξής. Όσο πιο μεγάλη η διάρκεια της κατάθεσης, τόσο χαμηλότερο θα είναι το ετησιοποιημένο όφελος.

ADVERTISEMENT

Οι τρίτες λύσεις

Όσοι λοιπόν θέλουν να κερδίσουν περισσότερους τόκους σε σχέση με τις προθεσμιακές καταθέσεις για διάστημα έως και 12 μήνες ή επιθυμούν να κλειδώσουν ένα υψηλότερο εισόδημα για μεγαλύτερη διάρκεια, θα πρέπει να στραφούν σε άλλες λύσεις.

Πρόκειται για τις εξής:

- Διάρκεια από 3 - 12 μήνες

Σε αυτό το διάστημα αναμφίβολα πρωταθλητές των αποδόσεων είναι τα έντοκα γραμμάτια του ελληνικού δημοσίου.

Η διάρκειά τους κυμαίνεται από μερικές εβδομάδες έως και 1 χρόνο. Υπάρχουν δύο τρόποι για την απόκτησή τους:

1. Πρωτογενώς

Όταν το δημόσιο δημοπρατεί νέα έντοκα γραμμάτια, δίνει τη δυνατότητα και σε φυσικά πρόσωπα να τα αποκτήσουν απευθείας.

Συγκεκριμένα, εφόσον εγγραφούν, έχουν την δυνατότητα αγοράς τίτλων ονομαστικής αξίας έως 15.000 ευρώ.

Οι εγγραφές γίνονται μέσω τραπεζών ή χρηματιστηριακών εταιρειών, κατά την εβδομάδα έκδοσης του εκάστοτε τίτλου, από Τρίτη έως και Πέμπτη.

Η τιμή κτήσης είναι η ίδια με αυτήν που πληρώνουν οι θεσμικοί επενδυτές, ενώ δεν καταβάλλονται έξοδα για την εκτέλεση της συναλλαγής. Με τον τρόπο αυτό η απόδοση μεγιστοποιείται.

Οι αποδόσεις αυτήν την στιγμή κινούνται γύρω από τη ζώνη του 3,4%, επίπεδα κατά πολύ υψηλότερα των προθεσμιακών καταθέσεων αντίστοιχης διάρκειας.

Οι επόμενες εκδόσεις εντόκων γραμματίων θα πραγματοποιηθούν στις ακόλουθες ημερομηνίες:

- Διάρκειας 13 εβδομάδων (3 μηνών)

  • 31/7/2024
  • 2/10/2024
  • 30/10/2024

- Διάρκειας 26 εβδομάδων (6 μηνών)

  • 24/7/2024
  • 25/9/2024
  • 23/10/2024
  • 27/11/2024
  • 23/12/2024
  • 21/8/2024

- Διάρκειας 52 εβδομάδων (12 μηνών)

  • 4/9/2024
  • 4/12/2024

ADVERTISEMENT

- Δευτερογενώς

Οποτεδήποτε είναι δυνατή η αγορά εντόκων γραμματίων δευτερογενώς. Πρόκειται για τίτλους που εκδόθηκαν στο παρελθόν και δεν έχουν ακόμη λήξει.

Για την απόκτησή τους θα πρέπει να απευθυνθείτε σε τράπεζα ή χρηματιστηριακή εταιρεία.

Οι αποδόσεις τους σήμερα, ανάλογα με την ημερομηνία λήξης κινούνται γύρω από τη ζώνη του 3,4%.

Σε αντίθεση ωστόσο με την αγορά εντόκων γραμματίων κατά τη δημοπρασία, η απόκτησή τους στη δευτερογενή αγορά έχει κόστος.

Συγκεκριμένα, θα πρέπει να πληρώσετε έξοδα για την εκτέλεση της συναλλαγής, ενώ η τιμή αγοράς θα είναι υψηλότερη, λόγω του κέρδους που θα αποκομίσει ο πωλητής των τίτλων.

Σε κάθε περίπτωση όμως, θα πρέπει να αναμένετε μία ετησιοποιημένη απόδοση γύρω ή λίγο πάνω από το 3%, η οποία επίσης είναι σημαντικά υψηλότερη των περισσότερων προθεσμιακών καταθέσεων.

ADVERTISEMENT

- Διάρκεια 24 μηνών

Η λύση αυτή απευθύνεται σε συντηρητικούς κατά βάση επενδυτές, οι οποίοι δεν είναι ικανοποιημένοι από τα επιτόκια των προθεσμιακών καταθέσεων και επιζητούν κάτι καλύτερο, χωρίς ιδιαίτερο ρίσκο.

Είναι προσβάσιμη από όλα τα πορτοφόλια, καθώς δεν υπάρχει ελάχιστο όριο για την απόκτηση των συγκεκριμένων προϊόντων. Είτε έχει κάποιος 1.000 ευρώ ή 100.000 ευρώ, το όφελος είναι το ίδιο.

Ο λόγος γίνεται για ομολογιακά αμοιβαία κεφάλαια προκαθορισμένης διάρκειας, τα οποία είναι διαθέσιμα σε συγκεκριμένες ημερομηνίες από τις τράπεζες.

Το πλεονέκτημά τους είναι ότι έχουν κατά κανόνα σταθερό χαρτοφυλάκιο, το οποίο αποτελείται στην πλειονότητά του από ομόλογα.

Αυτό έχει δύο πλεονεκτήματα: Πρώτον, ελαχιστοποιούνται τα έξοδα συναλλαγών και δεύτερον, οι διαχειριστές μπορούν να προβλέψουν με αρκετά μεγάλη ακρίβεια την τελική απόδοση που θα πετύχουν για τους μεριδιούχους.

Με βάση τις τρέχουσες αποδόσεις των ομολογιακών τίτλων σε Ελλάδα και Ευρώπη, το συνολικό όφελος που υπόσχονται τα ομολογιακά αμοιβαία κεφάλαια της κατηγορίας, κυμαίνεται από 3,6% έως 4,8%.

Δηλαδή η απόδοση κατ΄ έτος στα δύο χρόνια της επένδυσης μπορεί να ανέλθει μεταξύ 1,8% και 2,4%.

Πρόκειται για επίπεδα που σχεδόν καμία προθεσμιακή κατάθεση δεν μπορεί να εξασφαλίσει για τόσο μεγάλο χρονικό διάστημα.

ADVERTISEMENT

Τα διαθέσιμα ομολογιακά αμοιβαία κεφάλαια είναι αυτήν τη στιγμή τρία:

- Εθνική Τράπεζα

Προϊόν: ΔΗΛΟΣ EXTRA INCOME VI 24months - Ομολογιακό

Περίοδος διάθεσης: Έως τις 11 Σεπτεμβρίου 2024

Ημερομηνία λήξης Α/Κ: 11 Σεπτεμβρίου 2026

Πού επενδύει: Σε επιλεγμένους εταιρικούς και κυβερνητικούς ομολογιακούς τίτλους βραχυπρόθεσμης ή/και μεσοπρόθεσμης διάρκειας με μέση ληκτότητα μέχρι 2 έτη που δύνανται να διαπραγματεύονται στην Ελλάδα ή/και σε οργανωμένες αγορές του εξωτερικού

Επενδυτικός σκοπός: Να «κλειδώσει» την μελλοντική αξία του χαρτοφυλακίου κατά την ημερομηνία λήξης ανεξάρτητα από τις κινήσεις των επιτοκίων και να εκμεταλλευτεί τα τρέχοντα υψηλά επίπεδα αποδόσεων στα ομόλογα.

Εκτιμώμενη απόδοση: 3,6% - 4,1% στη διετία / Μέση απόδοση 1,8% - 2,05% κατ΄ έτος

Κόστος αν διακρατήσετε την επένδυση ως τη λήξη: 0,30% προμήθεια συμμετοχής, 1,5% αμοιβή διαχείρισης κατ΄ έτος


- Eurobank

Προϊόν: (LF) Target Maturity III Bond Fund

Περίοδος διάθεσης: Έως τις 6 Σεπτεμβρίου 2024

Ημερομηνία λήξης Α/Κ: 7 Σεπτεμβρίου 2026

Πού επενδύει: Σε ομόλογα με υπολειπόμενη χρονική διάρκεια έως την ημερομηνία λήξης του, δηλαδή έως 07.09.2026. Το μεγαλύτερο μέρος του χαρτοφυλακίου του θα αποτελείται από εταιρικά ομόλογα, ενώ ένα ποσοστό από 30% - 50% θα επενδύεται σε εγχώριους τίτλους.

Επενδυτικός σκοπός: Να διακρατήσει τα ομόλογα μέχρι τη λήξη τους (buy and hold), έτσι ώστε να διασφαλίσει το κεφάλαιο μέσα από την αποπληρωμή των ομολόγων στη λήξη τους.

Εκτιμώμενη απόδοση: 4.4% - 4,8% στη διετία / Μέση απόδοση 2.2% - 2,4% κατ΄ έτος

Κόστος αν διακρατήσετε την επένδυση ως τη λήξη: 0,10% προμήθεια συμμετοχής, 1% αμοιβή διαχείρισης κατ΄ έτος


- Τράπεζα Πειραιώς

Προϊόν: Πειραιώς Α/Κ Εισοδήματος 2026 (II) Ευρωπαϊκό Ομολογιακό

Περίοδος διάθεσης: Έως τις 31 Ιουλίου 2024

Ημερομηνία λήξης Α/Κ: 30 Ιουνίου 2026

Πού επενδύει: Κυρίως σε ομόλογα ανεξαρτήτως πιστοληπτικής διαβάθμισης σε ευρώ, που έχουν εκδοθεί από εταιρίες ή/και από  κράτη της ΕΕ (συμπεριλαμβανομένων ΕΓΕΔ – treasury bills) ή/και δημόσιους διεθνείς οργανισμούς στους οποίους συμμετέχουν ένα ή περισσότερα κράτη – μέλη της ΕΕ

Επενδυτικός σκοπός: Η αύξηση της αξίας των επενδύσεών του, κυρίως από εισόδημα όσο και από υπεραξία, μέσω των τοποθετήσεων κυρίως σε ένα διαφοροποιημένο χαρτοφυλάκιο χρεωστικών τίτλων σε ευρώ

Εκτιμώμενη απόδοση: 4% - 4,4% στη διετία / Μέση απόδοση 2% - 2,2% κατ΄ έτος

Κόστος αν διακρατήσετε την επένδυση ως τη λήξη: 0,10% προμήθεια συμμετοχής, 1,6% της αξίας της επένδυσης κατ΄ έτος